South Africa eyes removal from money laundering ‘grey list’

South Africa is on the brink of being removed from the global financial crimes watchdog’s “grey list ” after a major prosecutions push, said the governor of its central bank, despite concerns about the backlog of white-collar crime cases.

The Paris-based Financial Action Task Force (FATF), which tracks whether countries are preventing money laundering and terrorist financing, През 2023 година сложи Южна Африка в листата си с юрисдикции при засилен мониторинг, прочут като „ Списък на сивите “, базирайки се на 22 дефекти.

Той сподели, че Южна Африка би трябвало да предприеме дейности, вариращи от битка с нелицензирани парични преводи за въвеждане на рамка за финансови наказания.

Lesetja Kganyago, губернатор на финансовите наказания. За лист на „ високорискови “ юрисдикции, които също включват Северна Корея, Иран и Мианмар.

„ Това не беше много екзистенциална рецесия, само че имаше риск да премине от сив лист към черен лист “, сподели Княняго пред Financial Times в изявление. „ Така че имаше чувство за необходимост и като Централната банка ние хвърляхме запаси в нея, в това число привличане на интернационалните специалисти за помощ. “

Миналия месец FATF дефинира, че най -индустриализираната страна в Африка „ значително приключи проекта си за деяние “, показвайки „ стабилно нарастване на следствията и преследването на съществени и комплицирани пари за пране “. Далек присъди в 98 случая, включващи пране на пари, по отношение на 65 три години по -рано. Но напредъкът е по -бавен по комплицирани търговски случаи, където 333 присъди са били с към 10 на 100 по -малко от миналата година. 

kganyago сподели, че последната останала стъпка към отстраняването от листата на сивите ще бъде оценка на място от FATF през октомври, с цел да се ревизира, че „ нужния политически ангажимент остава в действие “. 

He said South Africa expected to exit the list “now that we’ve addressed all the issues, unless the physical visit picks up discrepancies — but even [then] it should be things that we would be able to sort out. ”

The country’s listing increased the cost of cross-border deals and deterred would-be investors from capitalising on positive business sentiment since a coalition government led by the African National Congress and pro-business Democratic Алианс пое кормилото преди година. 

Стандартният изпълнителен шеф на банката Sim Tshabalala съобщи, че отстраняването от листата няма да провокира огромни пазарни придвижвания в кратковременен проект, само че „ През по -дългия интервал финансовите потоци ще се усилят и ще бъде по -лесно да се съберат пари “.

„ Това също ще усили настроението на вложителя, тъй като това е същински знак, че Южна Африка е на корекция “, сподели той.

Съгласно някогашния президент Джейкъб Зума, полицията, прокурорите и финансовите пазачи бяха мощно отслабени, защото държавните каси бяха разграбени в глава, довела до най-големия корупционен скандал в Южна Африка.

FATF преди този момент предизвести, че бавният прогрес в следствието и възобновяване на разграбени държавни активи се брои против Южна Африка. Дебатът бушува за рестриктивните мерки на потенциала на прокуратурата си, който се бори с основните причинители на пандиза на по този начин нареченото държавно хващане.

Остават да се оправят с работата на комплицираните измами и делата за пране на пари, защото никоя висши политици, за които се твърди, че са били забъркани в абсурда, до момента са били преследвани. Счетоводната машинация беше най -голямата корпоративна машинация в Южна Африка, сринала през 2017 година, само че не е изработен опит за покачване на наказателни обвинявания против основния изпълнителен шеф Маркус Джоусте до 2024 година VBS взаимната банка се срина през 2018 година, откакто R2BN е бил откраднат, съгласно отчет, квалифициран за Централната банка; while some individuals have pleaded guilty, the wider case remains mired in the courts.

Kganyago said prosecuting corruption and fraud had been tough, partly because of alleged culprits seeking to delay the legal process.

Still, the expected removal from FATF’s list meant some international companies that excluded South Africa as an investment prospect might now rethink that, said Hendrik du Toit, the chief executive of Ninety One, Africa’s largest asset manager.

“In recent years, some companies like HSBC, BNP Paribas, and [others] exited from South Africa, and I wouldn’t have been surprised if the grey listing was part of the reason. ”

But while the grey listing was important “on the margin, it would not have been the main factor, which is getting the economy working properly ”, he Добавено.

Wandile Sihlobo, основен икономист в селскостопанската бизнес камара на Южна Африка, съобщи, че отстраняването от сивия лист е една от двете съществени цели за страната, дружно с лобиране на Съединени американски щати за по -добър достъп до своите пазари за южноафриканските артикули - задачата в този момент в потока, защото президентът на Съединени американски щати Доналд Тръмп претегля нови цени. - сподели Сихобо.

Икономиката на Южна Африка остава мудна, с растеж на Брутният вътрешен продукт от 0,6 % през 2024 година - незадоволеност за анализаторите, които чакат по -голям изборен дял след образуването на обединението. Засилен против $. investors, but also for portfolio investors with a shorter timeframe.

“If you were a portfolio investor and you took a decision to be overweight South African assets for the next 18 months, for example, the returns you would get would have to be adjusted for this enhanced due diligence. ”

Removal from the dirty money list would lower the risk premium required to invest in South African assets, he сподели.

попита дали е разочароващо, че политическата воля, ориентирана към сивия лист, не е била марширувана да преследва други проблеми в стопанската система на Южна Африка, Кганяго сподели единствено, че: „ Безсилието не е част от инструментариума на централния банкер. “

Имаше и други позитиви на нерекция. „ Изпълнението [нашето премахване] в границите на интервал от две години е извънредно. Това демонстрира, когато имате вярната рамка, имаме способени хора... Южна Африка може да бъде международна класа. “